基于馬科維茨模型的中醫藥股票組合分析——以片仔癀、華潤三九及云南白藥為例

作者：郜笑穎,黃瑩,郭思敏,原彰

摘要：隨著國家對中醫藥事業的重視與發展,中醫藥股票投資的研究價值日益凸顯,投資者如何構造投資組合成為一個重要的研究課題。本文以馬科維茨模型為基礎,選取我國中醫藥證券市場上具有代表性的三支股票進行案例分析。本文首先結合案例公司的財務數據進行財務風險分析,隨后借助2018年4月~2019年4月日頻收盤價數據建立均值方差模型,進一步借確定最優投資組合,實現股票組合投資風險分散化。本文對中醫藥行業的代表性股票進行分析,豐富馬科維茨模型應用領域的案例研究,結合研究結論提出建設性建議。

發文機構：廣州中醫藥大學經濟與管理學院 廣州中醫藥大學醫學信息工程學院

關鍵詞：中醫藥行業風險收益馬科維茨模型

分類號： F832.51[經濟管理—金融學]