如何推動中國居民的信用卡消費信貸——基于住房的研究視角

作者：廖理,沈紅波,蘇治

摘要：信用卡不僅僅是便捷的支付結算工具，也是大眾使用最為普遍的消費信貸工具．大力發展以信用卡為代表的消費信貸業務是推動消費增長的重要舉措。不同于以往的研究．本文重點關注居民的住房特征對信用卡消費信貸的影響。本文采用某商業銀行信用卡中心的微觀數據，實證研究結果表明：擁有自有住房的居民，其信用卡的消費信貸程度和使用頻率都不高，住房的財富效應當前在中國并不存在。相比租房，采用分期付款的居民其信用卡的消費信貸金額和使用頻率較低．這表明當前較高的房價抑制了中產階級的消費信貸．住房對消費存在著擠出效應。為了進一步推動中國的信用卡消費信貸，促進經濟增長，應采用市場調節為主、政府干預為輔的措施。政策應該從穩定房價預期出發，并實施收入分配改革、個人所得稅改革和消費者權益保護等措施，使經濟成果向中低收入群體傾斜．增加中國社會整體的消費信貸能力。

發文機構：清華大學五道口金融學院 復旦大學金融研究院 中央財經大學統計學院

關鍵詞：信用卡住房特征地域差異生命周期credit cardhousing characteristicsgeographical differenceslife cycle

分類號： F832.1[經濟管理—金融學]