作者:楊博,魏先華,楊曉光
摘要:本文根據危機期間主權信用評級的變化將歐盟國家分成信用平穩國家和信用降級國家,利用Euribor與US rate利差刻畫流動性風險,研究商業銀行儲蓄存款、銀行間存款、普通股和總資產等特征變量對其流動性調整(流動性資產和信貸規模)的影響。實證表明主權信用降級國家的銀行流動性調整更顯著受到銀行特征的影響且調整不穩定;主權信用平穩國家的銀行對于流動性調整更穩健并且更快消化流動性危害。研究對于主權下調預期下我國商業銀行流動性管理以及參與國際合作有借鑒意義。
發文機構:中國科學院大學管理學院 中國科學院數學與系統科學研究院
關鍵詞:歐債危機主權信用商業銀行流動性管理European debt crisis,sovereign credit rating,commercial banks,liquidity management
分類號: F831.2[經濟管理—金融學]